Fórmulas
Parcela mensal = Total parcelado ÷ Nº de parcelas VP de cada parcela = Parcela ÷ (1 + taxa)^mês VP total parcelado = Σ VP de cada parcela Se VP parcelado > preço à vista → pagar à vista economiza Se VP parcelado < preço à vista → parcelar e aplicar economiza
Exemplo
- Produto: R$ 1.000 à vista ou R$ 1.100 em 10× de R$ 110
- Taxa de oportunidade: 0,95% a.m. (CDI)
- VP das 10 parcelas: ≈ R$ 1.046
- VP parcelado (R$ 1.046) > à vista (R$ 1.000) → pagar à vista, economizando R$ 46
- Juros embutidos: ≈ 1,93% a.m. (25,6% a.a.)
Perguntas Frequentes
Parcelar "sem juros" é realmente sem juros?
Depende. Se o preço à vista e o total parcelado são idênticos, não há juros explícitos — mas há custo de oportunidade: o dinheiro que ficaria rendendo no banco vai para o lojista mês a mês. Quando o lojista oferece desconto à vista, os juros estão embutidos no preço parcelado (o "sem juros" significa que a administradora do cartão não cobra, mas o lojista embutiu no preço cheio).
Quando vale a pena parcelar?
Quando o preço parcelado é igual ao à vista E você aplica o dinheiro que "sobra" a uma taxa positiva (CDI, Selic). Exemplo: produto a R$ 1.000 em 10× de R$ 100 sem juros. Você paga R$ 100/mês e aplica R$ 900 rendendo ~0,95% a.m. — ao final, gastou os mesmos R$ 1.000 mas rendeu juros sobre o saldo. A calculadora mostra exatamente quanto você ganha.
Quando vale a pena pagar à vista?
Quando o desconto à vista supera o rendimento que você teria aplicando as parcelas. Se o lojista dá 10% de desconto à vista e o CDI rende ~12% ao ano (~0,95%/mês), em 10 parcelas você "ganha" ~4,5% de juros — menos que os 10% de desconto. Pague à vista. A regra prática: se o desconto à vista % > juros que você ganharia no período das parcelas %, pague à vista.
O que é taxa de oportunidade?
É o retorno que seu dinheiro teria se não fosse gasto. Para a maioria dos brasileiros, é o CDI (≈ Selic) — o rendimento "sem risco" de deixar na conta remunerada ou CDB de liquidez diária. Se você investe em algo mais agressivo (ações, FIIs), pode usar uma taxa maior, mas com mais risco. A calculadora usa essa taxa para trazer as parcelas futuras ao valor presente.
Como funciona o "valor presente" do parcelado?
Cada parcela futura vale MENOS que o mesmo valor hoje (R$ 100 daqui a 6 meses valem menos que R$ 100 agora, porque R$ 100 agora rendem juros até lá). O valor presente desconta cada parcela pela taxa de oportunidade: VP = Parcela ÷ (1 + taxa)^mês. Somando todos os VPs, temos o "custo real" do parcelado em dinheiro de hoje — comparável ao preço à vista.
Devo considerar a 1ª parcela "hoje" ou "em 30 dias"?
No cartão de crédito, a 1ª parcela vem na fatura seguinte (~30 dias). No crediário com entrada, a 1ª parcela é hoje. A diferença importa: se a 1ª parcela é daqui a 30 dias, você tem um mês inteiro de rendimento sobre o valor total antes de pagar — isso favorece o parcelamento. Escolha o que reflete sua situação real.